כורי הביטקוין הפכו לגיבורי על של עידן הבינה המלאכותית
חברות כריית ביטקוין כמו IREN הפכו לשחקניות מפתיעות בתחום הבינה המלאכותית בזכות תשתיות החשמל שלהן. בעסקת ענק עם Microsoft (בסך 9.7 מיליארד דולר), הן מספקות פתרון למחסור בחשמל שמעכב את התפתחות ה-AI. שווי השוק של IREN זינק ל-16.5 מיליארד דולר, כאשר הערכת השוק לכורים שעברו ל-AI כפולה מזו של אלו המתמקדים בביטקוין בלבד.
המחסום האמיתי של מהפכת ה-AI: לא שבבים, אלא חשמל
בשנה האחרונה הפכו חברות כריית ביטקוין לשחקניות מפתיעות בזירת הבינה המלאכותית – לא בזכות המטבעות הדיגיטליים שהן מפיקות, אלא בזכות תשתית החשמל שהקימו. ככל שהביקוש למערכי AI צומח במהירות, מתברר כי החסם האמיתי הוא אספקת חשמל יציבה – וכאן נכנסות לתמונה חברות הכרייה.
המהפך: ממטבעות דיגיטליים לתשתיות AI
חברות כמו IREN צברו השנה עליות מטאוריות במחיר המניה – למעלה מ-600% – לאחר חתימת עסקה של 9.7 מיליארד דולר עם Microsoft. ההסכם אינו קשור לביטקוין, אלא לאספקת תשתיות מחשוב המחוברות לרשת החשמל.
המספרים מדברים בעד עצמם:
- ביקוש החשמל למרכזי AI צפוי לקפוץ מ-4 ג'יגה-וואט ב-2024 ל-123 ג'יגה-וואט עד 2035 (גידול של פי 30)
- התורים לחיבורי רשת בארה"ב נמשכים כיום 5–7 שנים
- לכורי ביטקוין יש כבר 14 ג'יגה-וואט של קיבולת מחוברת לרשת – יותר מ-10% מצורכי ה-AI הצפויים
יתרון תחרותי בלתי צפוי
כורי הביטקוין בנו את תשתיותיהם באזורים מרוחקים עם חשמל זול, כמו:
- אזורים הידרו-אלקטריים בפרגוואי
- אנרגיה גיאותרמית באיסלנד
- חוות רוח במערב טקסס
עם המעבר ל-AI, הם יכולים להמיר מתקנים תוך 9–12 חודשים – מהר בהרבה מהזמן הנדרש לבניית תשתית חדשה מאפס.
שוק המגיב במהירות
שווי השוק של IREN קפץ מ-7 מיליארד ל-16.5 מיליארד דולר לאחר ההסכם עם Microsoft, שמשלמת כ-1.94 מיליארד דולר בשנה עבור אספקת 1,300 מגה-וואט של כוח מחשוב AI.
השינוי מתבטא גם בהערכות השוק:
- כורים שעברו ל-AI נסחרים בכ-6 מיליון דולר למגה-וואט
- כורי ביטקוין בלבד נסחרים בכ-3 מיליון דולר למגה-וואט
המסר ברור: גישה אמינה לחשמל ולרשת שווה כיום יותר ממטבעות קריפטו.