מנכ״ל Palo Alto: ״מודל Mythos שינה את הסייבר לנצח״

ניקש ארורה, מנכ״ל Palo Alto Networks, עשה לאחרונה משהו שרוב מנהלי חברות הסייבר לא היו מעזים לעשות: הוא הריץ מודל AI שמסוגל לפרוץ למערכות — ישירות על תשתיות החברה שלו.

בחודש אפריל, ארורה לקח גרסה שלא שוחררה לציבור של מודל בשם Mythos מבית Anthropic, והנחה את הצוות שלו להשתמש בו כדי לאתר חולשות במערכות הפנימיות של החברה. מה שגילו היה מטריד מספיק כדי לשנות את האופן שבו מנהלים בכירים בתעשיית הטכנולוגיה מתייחסים לאיומי הסייבר — ומספיק כדי להפוך את Palo Alto Networks לאחת הנהנות הגדולות מהמהפכה הזו.

מה בעצם קרה שם?

Mythos, או בשמו המלא Claude Mythos 5, הוא מודל AI פורץ-דרך שפיתחה Anthropic, שנועד למשימות מתקדמות בתחום הקידוד והסייבר. הוא כל כך יעיל בפריצה למערכות, שממשלת ארה״ב ניסתה להגביל את הפצתו: ביוני האחרון הוטלו מגבלות ייצוא זמניות על Mythos ועל מודל קשור בשם Fable, ואילצו את Anthropic לנטרל את הגישה למודל לכל המשתמשים. הממשלה אפשרה בהמשך להחזיר את הגישה למשתמשים בודדים בארה״ב שנבדקו מראש, ולימים הרחיבה את האישור ל-15 מדינות נוספות.

כשארורה וצוותו בדקו את Mythos על המערכות שלהם, התוצאות היו חד-משמעיות: המודל מצא חולשות בקצב ובהיקף שגרמו לארורה להבין מיד שישנו את עולם הסייבר לתמיד. ״זה רגע השיווק הטוב ביותר בתולדות תעשיית הסייבר״, הוא אמר.

למה זה חשוב לכם?

כי התרחיש שמיתוס מייצג — שבו תוקף יכול לאתר חולשות קריטיות כמעט באופן מיידי — הוא כבר לא מדע בדיוני. מדובר ביכולת לחשוף נקודות תורפה שיכולות להשבית תשתיות קריטיות: בנקים, חברות, בתי חולים, שדות תעופה, ממשלות. אם אתם עובדים בעולם ה-DevSecOps או בתשתיות ענן, אתם יודעים עד כמה קשה למצוא באגים ידנית. עכשיו דמיינו מודל AI שעושה את זה פי אלף יותר מהר.

וזה לא רק תיאורטי. לאחרונה התרחשו מספר אירועים שבהם סוכני AI ״יצאו משליטה״ (went rogue), מה שמעלה חששות הולכים וגוברים לגבי תרחישים קיצוניים שבהם בינה מלאכותית יוצאת משליטה. כמה חברות AI מובילות, כולל Anthropic עצמה, קראו לאחרונה להאטה מתואמת בפיתוח מודלים גדולים, כדי לתת לאמצעי הבטיחות זמן להדביק את הקצב.

Sam Altman, מנכ״ל OpenAI, הודה לאחרונה בגלוי: ״צריך כמות מטורפת של עבודה כדי למנוע בעיות סייבר רציניות. אני חושב שיהיה קשה לתקן כל באג באינטרנט. אנחנו צריכים מודל חדש של סייבר.״

איך Palo Alto Networks מתרגמת את זה לכסף?

ההבנה ש-AI מייצר גם איומים חדשים וגם לקוחות חדשים היא מה שמניע את הצמיחה של Palo Alto Networks. בשנת הכספים 2026, הכנסות חטיבת Network & AI Security של החברה צמחו ב-17% משנה לשנה והגיעו ל-8.35 מיליארד דולר. בתוך הפלטפורמה, ה-ARR (הכנסה שנתית חוזרת) של הפיירוולים התוכנתיים קפץ ב-29% ברבעון הרביעי, והביקוש לציוד חומרה נותר חזק בזכות אימוץ מכשירי Gen 5 החדשים.

נתון בולט במיוחד: תעבורת ה-AI האוטונומית (agentic traffic) על פלטפורמת ה-SASE של החברה גדלה פי תשעה בתשעה חודשים. פי תשעה. המשמעות היא שסוכני AI אוטונומיים הופכים ליותר ויותר נפוצים בסביבות רשת וענן, והם מייצרים כמויות עצומות של תעבורת מכונה שדורשת ניטור והגנה בזמן אמת.

קונים חדשים נכנסים לשוק: ממשלות (sovereigns), חברות ענן חדשות (neoclouds), ומעבדות AI מתקדמות (frontier AI labs). ברבעון הרביעי של שנת הכספים 2026, Palo Alto Networks רשמה הזמנות בנות שבע ספרות ממספר קונים כאלה. בנוסף, החברה הצליחה להחליף ספקים קיימים בכמעט 100 חשבונות, בהיקף של יותר מ-400 מיליון דולר בערך חוזי.

המתחרות רואות את אותו גל

Palo Alto Networks לא לבד בסיפור הזה. Fortinet, מתחרה ותיקה, נהנית גם היא מביקוש גובר לאבטחת תשתיות AI. ברבעון השני של 2026, עסקי ה-SASE Firewall של החברה צמחו ב-34% ליותר מ-2 מיליארד דולר, וההכנסות ממוצרים קפצו ב-52%. Fortinet אף דיווחה על עסקה בהיקף של שמונה ספרות עם ספק ענן לאבטחת מרכזי נתונים של AI — עסקה שבאה אחרי עסקה בת שבע ספרות עם אותו לקוח ברבעון הראשון.

Zscaler רואה תמונה דומה. ברבעון הרביעי של שנת הכספים 2026, ההזמנות בתחום Security for AI גדלו ביותר מ-50% ברצף. החברה סגרה עסקה בת שבע ספרות עם חברת תחבורה מרשימת Fortune 500 לאבטחת מחזור חיי ה-AI המלא, ועסקה נוספת עם יצרן מוליכים-למחצה לאבטחת נקודות קצה, תקשורת בין סוכנים ושימוש במודלים. ה-ARR הכולל של Zscaler צמח ב-25% משנה לשנה.

השוק מתמחר את הפוטנציאל — ומעלה שאלות

השוק הגיב בהתלהבות: מניות Palo Alto Networks טיפסו ב-112.4% מתחילת השנה, לעומת עלייה של 95% בתעשיית האבטחה הכוללת. החברה נסחרת כיום במכפיל מכירות עתידי של 22.09X, לעומת ממוצע של 19.23X בתעשייה. צמיחה צפויה של כ-23.4% בהכנסות בשנת הכספים 2027 ו-15.1% ב-2028 תומכת בתמחור הזה — אבל מי שמחפש מציאה כנראה ימצא אותה במקומות אחרים.

Jonathan Ho, שותף ומנתח מחקר הון בטכנולוגיה ב-William Blair, מאמין ש-AI הוא ״רוח גבית חד-משמעית״ לתחום הסייבר, וכי ״בסיכום מצטבר, כנראה מכפיל את גודל השוק.״ Palo Alto Networks אומרת שהיא מחזיקה כיום ב-6% מהשוק הזה, וארורה בטוח שהיא יכולה להגדיל את הנתח.

מה לגבי הישראליות?

Palo Alto Networks נוסדה ב-2005 על ידי הישראלי Nir Zuk, ממחלוצי הסייבר בארץ. החברה הפכה מיצרנית פיירוולים לפלטפורמת אבטחה רחבה שמכסה רשת, ענן, זהות, נקודות קצה ו-observability. בין הלקוחות: 95% מחברות Fortune 500, כולל Tyson Foods, Colgate-Palmolive, ליגת ה-NHL, ליגת ה-MLB, ואפילו ה-Sphere בלאס וגאס — אחד המרחבים הדיגיטליים המותקפים בעולם.

ההקשר הישראלי כאן משמעותי: Palo Alto Networks היא דוגמה מובהקת לחברת סייבר ישראלית שהפכה לשחקנית גלובלית מרכזית. הגידול בביקוש לאבטחת תשתיות AI פירושו יותר הזדמנויות — גם לחברות ישראליות אחרות שמפתחות בתחום הזה. אם אתם עובדים בסייבר בארץ, הסיפור הזה הוא לא רק חדשות על חברה אמריקאית: הוא סימן לשינוי מבני בשוק שאתם חלק ממנו.

אז מה באמת השתנה?

לפני Mythos, כשארורה התקשר לחברה כדי לדבר על סייבר, התשובה הייתה משהו בסגנון: ״בטח, עמוד ליד איש הביטוח.״ היום, לדבריו, ״בפעם הראשונה, מנכ״לים רוצים לראות את Mythos. הם רוצים לדבר על זה.״

Lee Klarich, מנהל המוצר והטכנולוגיה הראשי של Palo Alto Networks, לא מודאג מכך שחברות AI גדולות מתחילות למכור מודלים כפתרונות הגנה בעצמן: ״אני לא מאמין שחברות יסמכו על מעבדות AI גדולות כדי לספק את הסייבר שלהן.״

ארורה עצמו מגדיר את המצב הנוכחי בצורה ישירה: ״אי אפשר לפתור את המשבר. התוצאות כבר בתנועה. צריך להיות במצב של ניהול תוצאות.״

במילים אחרות, זה לא עניין של ״אם״ אלא של ״מתי״ — וחברות שמוכנות לשלם על הגנה בזמן אמת מפני איומים שמנוהלים על ידי AI הן הקונות החדשות של שוק הסייבר. Palo Alto Networks, Fortinet ו-Zscaler מתמודדות על השוק הזה, וכולן רואות צמיחה דרמטית. השאלה היחידה שנותרה היא מי תצליח להגן על עצמה מפני מודל שמסוגל לחשוב מהר יותר מכל צוות אנושי — כנראה שזו שאלה שעוד אין עליה תשובה. או לפחות תשובה ש-CEO כלשהו מוכן להגיד בקול רם.