האנליסטים מזהים הזדמנות: ביקוש ה-AI ממריא את Applied Materials
אנליסטים בוול סטריט מעלים דירוגים ויעדי מחיר ל-Applied Materials עקב ביקוש גבוה לציוד ייצור שבבים ל-AI וזיכרון מתקדם. החברה מובילה בטכנולוגיות אריזה מתקדמת ותשתיות AI, עם תחזית הכנסות של 6.85 מיליארד דולר לרבעון הראשון של 2026. האתגרים כוללים אי וודאות ברישיונות יצוא ותלות בשוק הסיני.
חברת Applied Materials (AMAT) זוכה לתמיכה מחודשת מאנליסטים בוול סטריט בעקבות מעמדה האסטרטגי בציוד לייצור שבבים ליישומי בינה מלאכותית (AI) וזיכרון מתקדם. מספר בתי השקעות בהם KeyBanc Capital Markets העלו את יעדי המחיר למניה, כש-KeyBanc העלה את היעד ל-285$ תוך שמירה על דירוג 'Overweight'. הניתוחים מצביעים על פוטנציאל צמיחה משמעותי לאור:
- עלייה בביקוש לציוד ייצור שבבים (Wafer Fab Equipment) המיועד ליישומי AI
- יתרון טכנולוגי באריזה מתקדמת (Advanced Packaging) ויכולות הנדסת חומרים
- מעבר תעשייתי לטכנולוגיות עתידיות כמו N2/GAA ו-HBM הדורשות ציוד מתוחכם
מהפכת הציוד למעבדים האנליסטים מדגישים כי AMAT נמצאת בעמדת מפתח לעמוד בחזית הביקושים בעידן ה-AI. החברה מספקת פתרונות קריטיים עבור:
- ייצור שבבים המיועדים למחשוב ביצועים גבוהים (HPC)
- מערכי זיכרון מתקדמים מסוג HBM
- טכנולוגיות אריזה תלת-ממדיות המאפשרות צפיפות גבוהה
אתגרים וסיכויים על אף האופטימיות, משקיעים צריכים לקחת בחשבון:
- אי וודאות לגבי רישיונות יצוא לטווח הקצר
- תלות מסוימת בשוק הסיני שיכולה להשפיע על ראות הכנסות
החברה צופה הכנסות של כ-6.85 מיליארד דולר ברבעון הראשון של 2026, עם תחזית ל-32.5 מיליארד דולר שנתי עד 2028. האתגר העיקרי הוא מינוף הביקוש המוגבר ל-AI תוך ניהול הסיכונים הגיאו-פוליטיים.