פוקסקון רוכבת על בום ה-AI: רווח שיא, שרתי ענק והתרחקות מה-iPhone
פוקסקון מציגה זינוק של 17% ברווח ו-11% בהכנסות, כשה-AI ושרתי הענן דוחפים מעל 40% מהמחזור. החברה מעמיקה שיתופי פעולה עם Nvidia ושותפויות גלובליות, משקיעה במרכזי על-מחשוב ורכבים אוטונומיים, אך מזהירה מפני סיכונים גיאופוליטיים ומטבעיים.
בעוד תשומת הלב הגלובלית מופנית ל-Nvidia, Apple ושאר כוכבי החזית, מי שמתחזקת מתחת לרדאר ככוח אסטרטגי בבום ה-AI היא דווקא פוקסקון (Hon Hai Precision Industry) הטייוואנית – יצרנית האלקטרוניקה החוזית הגדולה בעולם, הידועה שנים כ"המפעל של Apple".
רווחים מזנקים, מוקד חדש: AI
ברבעון השלישי דיווחה פוקסקון על:
- הכנסות של כ-2.059 טריליון דולר טייוואני.
- רווח נקי של 57.67 מיליארד דולר טייוואני.
שני הנתונים עלו על תחזיות האנליסטים והציגו צמיחה של כ-17% ברווח וכ-11% בהכנסות לעומת השנה שעברה. מאחורי המספרים עומד שינוי אסטרטגי חד וברור: מעבר ממיקוד באלקטרוניקה צרכנית – בעיקר iPhone – לעולם שרתי ה-AI, ענן ותשתיות חישוב.
שרתי AI דוחפים את הצמיחה
ליבת הסיפור היא קפיצה חדה בעסקי הענן והרשת של פוקסקון:
- ציוד Cloud & Networking, כולל שרתי AI, מהווה כ-42% מההכנסות.
- שרתי AI כבר הניבו מצטבר של כ-1 טריליון דולר טייוואני עד סוף ספטמבר.
פוקסקון מייצרת שרתים ורכיבים עבור ענקיות אמריקאיות, בהן Nvidia ואמזון, ומנצלת את חוזקותיה כקבלנית ייצור דומיננטית כדי "לרדוף אחרי הכסף" – גם במחיר ויתור חלקי על הזמנות אלקטרוניקה צרכנית מסורתית.
החברה צופה:
- צמיחה חזקה ברבעון הרביעי.
- המשך ביקוש מואץ לשרתי AI גם ב-2025.
השקעות עומק ותשתיות-על
כדי לעגן את מעמדה בשרשרת הערך של ה-AI, פוקסקון מאיצה השקעות:
- אישור השקעה של 42 מיליארד דולר טייוואני בציוד לאשכול מחשוב AI ומרכז על-מחשוב.
- שיתוף פעולה עם Nvidia להקמת מתקן על-מחשוב בטייוואן המבוסס על 10,000 שבבי Blackwell.
- מזכר הבנות עם Mitsubishi Electric לפיתוח פתרונות חסכוניים באנרגיה ל-AI Data Centers ברחבי העולם.
במקביל, פוקסקון משתפת פעולה עם Nvidia, Stellantis ו-Uber בפיתוח רכבים אוטונומיים ברמת Level 4 – עוד אינדיקציה לכך שהחברה מתמקמת בלב האקוסיסטם של הדור הבא של מחשוב ותנועה.
העננים באופק: גיאופוליטיקה ומטבע
לצד האופטימיות, הנהלת החברה מזהירה מפני:
- תנודתיות מטבע.
- אתגרים לוגיסטיים.
- מתחים מסחריים סביב טייוואן, כולל מכסים הדדיים והצעות בארה"ב להקשחת המדיניות על מוליכים למחצה.
עבור קהילת הטכנולוגיה בישראל, סיפור פוקסקון הוא שיעור חי בזמן אמת: מי שיודע להסתובב מהר אל תשתיות ה-AI, נהנה היום מהמפל הפיננסי שמאחורי ה"מודלים" וה"צ'יפים" שכולם מדברים עליהם.