מניות AI מובילות ששווה להשקיע בהן לטווח ארוך

בינה מלאכותית (AI) משנה את פני הכלכלה הדיגיטלית וממשיכה להניע צמיחה חזקה בחברות הטכנולוגיה המובילות. מנתחים ממליצים על חמש מניות AI בולטות ששווה להשקיע בהן לטווח ארוך: Microsoft, Meta Platforms, Alphabet, Amazon ו-Taiwan Semiconductor. מניות אלו נבחרו בשל מעמדן המוביל בתחומי הענן, השבבים, הפרסום ושירותי ה-AI, עם פוטנציאל לתשואות גבוהות בעשור הקרוב.

Microsoft: שותפות אסטרטגית עם OpenAI ומנהיגות בתחום הענן

Microsoft בולטת כהשקעה מובילה בתחום ה-AI מכמה סיבות מרכזיות. החברה היא שותפה ותיקה של OpenAI, המובילה בתחום ה-AI הגנרטיבי. Microsoft מחזיקה ב-27% ממניות OpenAI, זכויות שימוש במודלי AI שלה עד 2032, ומחויבת לרכוש שירותים בשווי 250 מיליארד דולר מפלטפורמת הענן Azure.

במקביל, Azure היא השחקנית השנייה בגודלה בעולם בתחום מחשוב הענן, מיד אחרי Amazon. עסק זה צומח במהירות הודות לשירותי ה-AI, כולל גישה למודלי ה-AI המובילים של OpenAI. יתרון תחרותי נוסף הוא שיתופי הפעולה ארוכי השנים עם עסקים באמצעות חבילת Microsoft Office, שיוצרים אמון מותג ונאמנות גבוהים. עלויות מעבר גבוהות מונעות מלקוחות לנטוש את Azure.

מנתחים סבורים שאנו נמצאים בשלבים מוקדמים של אימוץ טכנולוגיות ענן ו-AI, מה שמבטיח צמיחה מתמשכת. בנוסף, Microsoft מציעה דיבידנד אטרקטיבי שהוכפל ב-153% בעשור האחרון, ומשלבת צמיחה והכנסה קבועה.

Meta Platforms: AI מניע פרסום ומעורבות משתמשים

Meta Platforms ממנפת AI כדי לשפר את הפלטפורמות שלה – Facebook, Instagram, WhatsApp ו-Messenger – המשרתות 3.54 מיליארד משתמשים פעילים חודשיים, עלייה של 8% משנה לשנה. זמן השהייה ב-Facebook עלה ב-5% ברבעון השלישי.

AI משפרת המרות פרסום ומעורבות, מה שתרם לצמיחת הכנסות של 26% ל-51.2 מיליארד דולר ברבעון השלישי. מודל השפה הגדול Llama מסייע בקומפילציה של נתונים על העדפות משתמשים, התאמת תוכן ממוקד ופרסומות יעילות יותר. כתוצאה מכך, חשיפות פרסומות עלו ב-14% ומחיר ממוצע לפרסומת עלה ב-10%.

כלי פרסום מבוססי AI מייצרים כ-60 מיליארד דולר בשנה, כשליש מההכנסות הכוללות. שולי תפעול של 43% ותזרים מזומנים חופשי של 44 מיליארד דולר מזינים השקעות מוגברות בשבבים ובתשתיות AI. למרות ירידת מניה של 20% לאחר דוחות הרבעון, מנתחים רואים זאת כהזדמנות, עם תמחור של פי 20 לרווחי 2026.

Alphabet: ענן, Gemini ושירותי חיפוש משודרגים

Alphabet (Google) מדגימה מומנטום חזק בענן וב-AI. הכנסות הרבעון השלישי עלו ב-16% ל-102 מיליארד דולר, עם צמיחה מוצקה בחיפוש, במנויים וב-YouTube הודות לשיפורים מבוססי AI. Google Cloud צמחה ב-34%, עם מאגר הזמנות של 155 מיליארד דולר.

Gemini, מודל AI ייעודי, מניע שירותים ל-2 מיליארד משתמשים יומיים. תשתיות החברה כוללות מרכזי נתונים, שבבים והשקעות של למעלה מ-90 מיליארד דולר. חיפוש משולב AI הניב צמיחה של 15% ברבעון השלישי. תמחור של פי 26 לרווחי השנה הבאה הופך אותה לאטרקטיבית.

Amazon: מנהיגות בתחום הענן והפרסום

Amazon מובילה בתחום מחשוב הענן ומניעה צמיחה חדשה דרך פרסום וענן. כמנהיגת השוק, היא מספקת כוח חישוב ל-AI ולעסקים רבים, עם פוטנציאל צמיחה משמעותי.

Taiwan Semiconductor: שבבים לבינה מלאכותית

Taiwan Semiconductor (TSMC) נהנית מביקוש גבוה לייצור שבבים עבור מרוץ ה-AI. כספקית מרכזית, היא תומכת בצמיחה ארוכת הטווח של תעשיית השבבים.

מנתחים סבורים שמניות אלו ינצחו את השוק הרחב בעשור הקרוב, הודות להתקדמות AI מתמשכת.