Nvidia: Kyber יתעכב עד 2028
Nvidia עיכבה את ארכיטקטורת Kyber בשנה, ל-2028, עקב בעיות ייצור לוחות מעגלים. למרות זאת, המניות עלו, ואנליסטים מאמינים שהעיכוב מינורי. זה עלול לפתוח דלת למתחרים כמו AMD ו-Google.
כשהעיכובים בארכיטקטורות חדשות של Nvidia צצים, שוק ה-AI רגיש לזה – אבל הפעם התגובה של המשקיעים דווקא שקטה.
לפי דוח של SemiAnalysis, ארכיטקטורת Kyber של Nvidia, שתוכננה לשמש את צ'יפי Rubin Ultra ב-2027, תתעכב ביותר מ-12 חודשים ותגיע לשוק רק ב-2028. Kyber הוא ארון שרתים שמכיל 144 צ'יפים של Nvidia, ועובד כמחשב ענק לאימון מודלי AI מתקדמים. העיצוב החדש ממקם את ה-GPU אנכית לצפיפות גבוהה ולתזמון נמוך, שינוי ארכיטקטוני משמעותי.
העיכוב נובע מקשיים בייצור לוח מעגלים מרכזי (PCB midplane), שמחבר בין מודולים אלקטרוניים במערכת. גם מערכת NVL576, שמחברת שמונה ארונות באמצעות חיבורים אופטיים, צפויה להתעכב או להיות מוגבלת בנפחים קטנים.
תוכנית גיבוי לחבר שני ארונות קיימים נדחתה על ידי לקוחות ענן – בעיקר חברות CSP ו-hyperscalers – בגלל עיצוב לא נוח ונטל תפעולי כבד. SemiAnalysis מציין של-Nvidia אין פתרון מוכח להרחבת ה-scale-up world size עבור Rubin Ultra, מה שנותן פתח למתחרים כמו AMD ו-Google.
למרות הדוח, מניות Nvidia עלו ביום שני בפחות מ-0.1%, ל-195.86 דולר. אנליסט Mizuho, ג'ורדן קליין, אמר שמשקיעים רגילים לשמוע על עיכובים כאלה ורואים בזה רעש וקליקבייט.
בינתיים, מערכות Rubin הנוכחיות בייצור מלא ויישלחו בסתיו הקרוב לשמונה שותפי ענן, כולל AWS, Azure ו-Google Cloud. SemiAnalysis מעריך שמכירות המחשוב של Nvidia יהיו גבוהות ב-20% מתחזיות וול סטריט במחצית השנייה של שנת הכספים 2027.
אז מה בעצם קרה כאן? Nvidia, עם קצב הפיתוח השנתי המהיר שלה, נתקלת במגבלות ייצור – אבל שוק ה-AI עדיין מאמין ביכולת שלה.